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Con las crisis más inmediatas de Silicon Valley Bank evitadas de la manera más elegante posible, los fundadores pueden secarse el sudor de la frente y concentrarse en lo que aprendieron que los protegerá en el futuro.

Para recapitular : el viernes, el banco que atendió a la comunidad de nuevas empresas tecnológicas con préstamos y otros servicios bancarios experimentó una corrida bancaria honesta a la bondad, It’s-a-Wonderful-Life-esq, y fue absorbido por la FDIC. Miles de nuevas empresas perdieron el acceso a todo su dinero durante el fin de semana, y muchos de sus inversores de firmas de capital de riesgo, que también usaron el banco, estaban en un barco similar. El fin de semana fue un viaje salvaje de análisis, TUITEO DE PÁNICO EN MAYÚSCULAS y organización y cabildeo, en gran parte por parte de la comunidad de capital de riesgo dirigido a los reguladores bancarios que solicitan ayuda.

Los reguladores escucharon y optaron por garantizar que cada centavo depositado en las cuentas se preservara para los clientes del banco, aunque la mayoría de las cuentas excedían el límite de seguro de la FDIC de $250,000.

La FDIC cubrirá el gasto, si es necesario, aumentando las tarifas de los bancos para el programa de seguro de la FDIC, dijo. (Las tarifas de los bancos ya financian el programa) La agencia también está buscando un comprador del banco y, a falta de eso, subastará activos para cubrir dichos costos. Los accionistas del banco no reciben ayuda si no se materializa una venta, y no se utilizan dólares de los impuestos.

Pero todos los fundadores que experimentaron la quiebra del banco, o que la presenciaron, deberían aprovechar este momento de vida que pasa ante nuestros ojos para mirar a su alrededor y hacer cambios. Estas son las principales lecciones que todo fundador debería haber aprendido :

1. Use varios bancos para almacenar efectivo si su saldo supera los $ 250,000, el límite del seguro de depositante de la FDIC. Si algo le sucede a un banco, como una corrida bancaria, su empresa no se arruinará. Hay una multitud de opciones para ayudar a administrar esto, como el Servicio de Registro de Cuentas de Certificados de Depósito (CDARS).

2. Si tu banco prestamista quiere que firmes cláusulas de exclusividad exigir a su empresa que guarde su dinero en el banco como convenio del préstamo, negocie ese plazo. Silicon Valley Bank exigió cláusulas como las que informó CNBC, para al menos algunos de sus préstamos.

más riesgosas y con menos garantías, que constituían una gran parte de su clientela, y también le permitió ofrecer mejores tratos a dichos prestatarios. También es una de las razones por las que tantas nuevas empresas tecnológicas escondieron todo su dinero en SVB, muy por encima de la cantidad asegurada, y casi lo perdieron todo cuando el banco quebró, como muchos han descrito. (¿Por qué no estar de acuerdo con esto? Vea la Lección No. 1.)

3. Un capitalista de riesgo en su directorio, o entre su red. Muchos capitalistas de riesgo tienen experiencia en ingeniería, operaciones o marketing, pero no son expertos en finanzas y gobierno.

Un día de pánico estimuló toda la situación, en gran parte causada por los capitalistas de riesgo que les dijeron a sus fundadores que sacaran su dinero pronto. Pero las señales de alerta de los problemas subyacentes del banco podían verse con semanas, incluso meses, de anticipación para aquellos que estaban observando, informó el LA Times.

Su empresa debe tener a alguien que esté observando, y no depender de personas que transmiten información teñida de alarma de su red de pares.

4. Ejecutar operaciones con los ingresos de los clientes es mejor que usar una reserva de efectivo de capital de riesgo. Este es, por supuesto, el Catch-22 del mundo de las startups, que deben gastar para construir sus productos antes de poder venderlos. Pero las empresas emergentes con cuentas bancarias gruesas a menudo no priorizan los ingresos. La historia de la semana sobre la importancia de los ingresos fue del fabricante de juguetes respaldado por capital de riesgo y cliente de SVB, Camp, que puso a la venta todos sus juguetes para recaudar dinero de los clientes al instante, lo que le permitió abrir una cuenta en otro lugar y cubrir sus necesidades de efectivo.

Nuevamente, el mejor seguro para dueños de negocios es un seguro literal (vea la lección No. 1).

Una noticia buena y a menudo pasada por alto es que, durante el fiasco de SVB, la Junta de la Reserva Federal anunció el domingo un nuevo programa de préstamos para bancos en el que pueden pedir prestado efectivo si enfrentan este tipo de crisis repentina de liquidez. Entonces, mientras se avecina la posibilidad de que más bancos quiebren (no es bueno para los accionistas de los bancos en riesgo), la posibilidad de perder el dinero de los depositantes no es demasiado alta.

Aquí hay una guía para muchas más lecciones aprendidas:

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Por qué quebró Silicon Valley Bank : la gerencia de SVB sorprendió al mercado al revelar malas noticias junto con un aumento de capital planificado que fracasó, entre otros factores.

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9 fundadores de empresas emergentes que realizaron operaciones bancarias con Silicon Valley Bank comparten dónde están moviendo su dinero : los grandes bancos tradicionales son los grandes ganadores, pero también lo son una gran cantidad de bancos más nuevos centrados en empresas emergentes.

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El colapso de Silicon Valley Bank muestra que, después de todo, las élites tecnológicas necesitan al gobierno. Muchos ejecutivos de tecnología y capitalistas de riesgo luchan contra la regulación gubernamental en todas las industrias, pero esas fueron algunas de las voces más fuertes que pedían a los reguladores que salvaran a SVB.

Puede encontrar más de nuestra cobertura de Silicon Valley Bank aquí.